中小銀行資本狀況持續(xù)承壓受到關(guān)注。今年以來，各省份仍將“支持中小銀行防范化解風(fēng)險(xiǎn)”作為工作的重點(diǎn)之一。
近日，河南省財(cái)政廳披露“2023年河南省支持中小銀行發(fā)展專項(xiàng)債券——2023年河南省政府專項(xiàng)債券（五十九期）”的發(fā)行計(jì)劃。據(jù)第一財(cái)經(jīng)記者不完全統(tǒng)計(jì)，年內(nèi)，已有15個(gè)省市共發(fā)行17只專項(xiàng)債券化解中小銀行資本風(fēng)險(xiǎn)。此外，深化股權(quán)結(jié)構(gòu)和公司治理改革也被視為中小銀行化險(xiǎn)的重要途徑。
年內(nèi)發(fā)行超1500億
今年以來，中小銀行持續(xù)面臨資本消耗快、資本充足率水平偏低、資本補(bǔ)充渠道窄的局面。
一方面，中小銀行的資本充足率長期處于行業(yè)平均水平以下。國家金融監(jiān)督管理總局網(wǎng)站最新數(shù)據(jù)顯示，截至今年三季度末，全國商業(yè)銀行的資本充足率為14.77%，城商行、民營銀行、農(nóng)商行的資本充足率均位于行業(yè)整體水平下方，分別為12.54%、12.15%、12.07%。
另一方面，中小銀行資本補(bǔ)充方式相對(duì)比較單一。不同于大型銀行可以通過首次公開募股、永續(xù)債、可轉(zhuǎn)債、二級(jí)資本債等工具進(jìn)行資本補(bǔ)充，中小銀行主要依賴于內(nèi)源性的資本補(bǔ)充方式。2020年7月，中央允許地方政府專項(xiàng)債合理支持中小銀行補(bǔ)充資本金，開辟了中小銀行資本補(bǔ)充的一條新渠道。當(dāng)年12月，支持中小銀行專項(xiàng)債開始發(fā)行。2021年，中小銀行專項(xiàng)債累計(jì)發(fā)行突破2000億元后，2022年有所回落，今年至今發(fā)行節(jié)奏再提速。
根據(jù)上述河南省財(cái)政廳近日披露的支持中小銀行專項(xiàng)債發(fā)行計(jì)劃，其規(guī)模為282億元，期限為10年，募集資金將為河南省內(nèi)26家中小銀行提供資本補(bǔ)充。
據(jù)Wind數(shù)據(jù)，截至目前，今年年內(nèi)共有15個(gè)?。ㄊ?、區(qū)）總計(jì)發(fā)行17只中小銀行專項(xiàng)債券（包括將于11月28日發(fā)行的上述河南中小銀行專項(xiàng)債在內(nèi)），涉及大連、黑龍江、廣西、內(nèi)蒙古、寧夏、遼寧、安徽、河北、新疆、陜西、四川、云南、廣東、河南。實(shí)際發(fā)行總額度超1500億元，為去年全年630億元實(shí)際發(fā)行總額的兩倍多；平均發(fā)行利率為2.73%。截至目前，中小銀行專項(xiàng)債累計(jì)發(fā)行已超過4000億元。
其中，遼寧年內(nèi)發(fā)債規(guī)模最大，該省在今年4月分別發(fā)行了250億元、150億元額度的專項(xiàng)債，用以補(bǔ)充盛京銀行及遼寧省級(jí)農(nóng)商行的資本金。內(nèi)蒙古于4月發(fā)行了200億元專項(xiàng)債，為省內(nèi)26家銀行注資。黑龍江省于3月、4月分別發(fā)行了100億元、90億元兩期專項(xiàng)債，分別注資哈爾濱銀行和黑龍江大慶農(nóng)商銀行、黑龍江杜爾伯特農(nóng)商行。
“中小銀行專項(xiàng)債資金能緩解一時(shí)之憂，但仍要繼續(xù)關(guān)注后續(xù)風(fēng)險(xiǎn)。”某國有行金融研究中心宏觀經(jīng)濟(jì)與政策團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者說，一方面，專項(xiàng)債到期后銀行資本可能繼續(xù)承壓，另一方面，若發(fā)行時(shí)未明確地方政府的還款責(zé)任，中小銀行專項(xiàng)債償付能力更應(yīng)受到重視，此外，債券資金的會(huì)計(jì)屬性為銀行負(fù)債，或會(huì)在無形中增加銀行的成本。
多樣化改革化險(xiǎn)并進(jìn)
接受記者采訪的業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，專項(xiàng)債作為中小銀行的重要“輸血”渠道，能緩解銀行資本充足率不足的難題，但仍要從“根本”上進(jìn)行中小銀行改革化險(xiǎn)，深化股權(quán)結(jié)構(gòu)和公司治理改革等方式被視為重要途徑。
今年以來，中小銀行合并重組案例頻出，全國多家村鎮(zhèn)銀行被主發(fā)起行或其他村鎮(zhèn)銀行吸收合并。11月，國家金融監(jiān)督管理總局北京監(jiān)管局披露的批復(fù)顯示，同意華夏銀行收購北京大興華夏村鎮(zhèn)銀行有限責(zé)任公司并轉(zhuǎn)設(shè)為兩家支行。7月，浙江溫州甌海農(nóng)村商業(yè)銀行獲準(zhǔn)受讓石家莊新華恒升村鎮(zhèn)銀行其他股東持有的股份，將持股比例從45%增至100%。9月，石家莊新華恒升村鎮(zhèn)銀行獲準(zhǔn)吸收合并甌海農(nóng)商行旗下兩家村鎮(zhèn)銀行。
6月，柳州銀行收購廣西融水柳銀村鎮(zhèn)銀行并設(shè)立相應(yīng)的分支機(jī)構(gòu)。3月，鞍山銀行收購遼寧千山金泉村鎮(zhèn)銀行設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，富滇銀行收購昭通昭陽富滇村鎮(zhèn)銀行設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。
與此同時(shí)，村鎮(zhèn)銀行也獲得發(fā)起行股東密集增持。據(jù)記者不完全統(tǒng)計(jì)，今年以來，共發(fā)生十多起發(fā)起行股東通過收購的方式對(duì)村鎮(zhèn)銀行進(jìn)行增持的案例。例如，通過受讓其他股東所持股份，杭州聯(lián)合農(nóng)業(yè)商業(yè)銀行對(duì)浙江柯橋聯(lián)合村鎮(zhèn)銀行、浙江溫嶺聯(lián)合村鎮(zhèn)銀行、浙江諸暨聯(lián)合村鎮(zhèn)銀行、浙江義烏聯(lián)合村鎮(zhèn)銀行、浙江常山聯(lián)合村鎮(zhèn)銀行的持股比例分別增至60%、51.02%、49%、47.5%、46%。
“注重重組和兼并也是處置中小銀行問題較為主流的方式，疊加發(fā)行專項(xiàng)債補(bǔ)充資本金，能一定程度上緩解系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。”上海某金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室研究員認(rèn)為，多樣化的方式并舉有利于維護(hù)金融體系的穩(wěn)定，也能夠降低政府干預(yù)成本及財(cái)政壓力，在避免發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的前提下實(shí)現(xiàn)問題銀行的平穩(wěn)退出。
也有接受記者采訪的業(yè)內(nèi)人士稱，在化險(xiǎn)的同時(shí)，如何進(jìn)一步深化體制機(jī)制改革，避免銀行陷入新的風(fēng)險(xiǎn)，成為值得思考的問題。某大型券商固收研究團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人對(duì)記者說，中小銀行要借助多樣化的改革化險(xiǎn)渠道，加強(qiáng)公司治理和風(fēng)險(xiǎn)管理，借此加快機(jī)制轉(zhuǎn)換，推動(dòng)自身改革，從根本上建立起資本補(bǔ)充的長效機(jī)制，防范風(fēng)險(xiǎn)。
